Анализ финансового состояния ЧУП «Бытус-Компас»

Организационно-экономическая характеристика предприятия

ЧУП «Бытус-Компас» создано в мае 2002 года. Небольшой коллектив, состоящий из 10 человек на арендованной площади в 115 м² занимались пошивом повседневной обуви, рассчитанной на покупателей с небольшой заработной платой.

Понимая необходимость дальнейшего развития, было принято решение о создании собственного производства, закуплено оборудование ведущих европейских производителей. К этому моменту сформировался коллектив единомышленников, объединенных стремлением к творчеству, к выпуску обуви высокого класса. Большинство членов коллектива, стоящего у истоков производства, работает здесь и по сей день. Созданное предприятие ориентировано на имеющуюся сеть реализации, а также открыто для любого заказчика.

Постепенно производство и производственные площади расширялись, увеличился штат сотрудников, в основном предпочтение отдавалось работникам, знакомым с обувным производством, это были профессионалы с бывших обувных фабрик с многолетним стажем работы, также приглашались потомственные обувные мастера.

Со временем, расширяя производственные мощности, покупая импортное оборудование и привлекая к работе профессиональных сотрудников, появилась продукция, способная занять свою нишу на рынке обуви.

В 2015 году ЧУП «Бытус-Компас» переехало в новое здание, где есть просторные помещения для кроя, заготовки верха обуви и затяжки, имеются дополнительные условия для моделирования обуви. Просторное новое здание позволило закупить новое оборудование. Появились дополнительные складские помещения.

Юридический адрес ЧУП «Бытус-Компас»: Республика Беларусь, г. Минск, Некрасова 7, к. 211.

Основными видами деятельности предприятия является ремонт и пошив обуви:

- ремонт всех видов обуви (мужской, женской, детской);

- пошив новой обуви по индивидуальным заказам населения;

- пошив обуви специального назначения.

Основной целью деятельности предприятия является осуществление хозяйственной деятельности, направленной на извлечение прибыли для удовлетворения социальных и экономических интересов членов трудового коллектива и интересов собственников предприятия, и привлечение иностранных инвестиций.

Предприятие осуществляет самостоятельное ведение хозяйственной деятельности в порядке, установленном действующим законодательством Республики Беларусь, осуществляет экспортно-импортные операции и продажу производимой продукции.

ЧУП «Бытус-Компас» является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетный и иные счета в учреждениях банков, гербовую печать со своим наименованием, фирменное наименование, фирменные бланки и штампы, и действует на основе полного хозяйственного расчета, самоокупаемости и самофинансирования, в том числе валютной самоокупаемости.

Предприятие имеет имущество, состоящее из основных средств, оборотных средств, а также иных ценностей, стоимость которых отражается в балансе предприятия. ЧУП «Бытус-Компас» для достижения установленных целей своей деятельности имеет право от своего имен заключать сделки, может от своего имени приобретать имущественные и личные неимущественные права, исполнять обязанности, быть истцом и ответчиком в суде и третейском суде, а также несет ответственность по своим обязательствам всем принадлежащим ему имуществом.

Предприятие в соответствии с законодательством Республики Беларусь имеет право создавать представительства и филиалы, не являющиеся юридическими лицами. Предприятие самостоятельно организует свою деятельность, исходя из необходимости производства продукции (выполнения работ, оказание услуг), и определяет перспективы развития. Реорганизация и ликвидация Предприятия осуществляется в соответствии с законодательством.

Предприятие ЧУП «Бытус-Компас» создано в форме унитарного предприятия. В соответствии со ст. 113 гражданского Кодекса Республики Беларусь Унитарным предприятием признается коммерческая организация, не наделенная правом собственности на закрепленное за ней собственником имущество. Учредительным документом унитарного предприятия является устав. Органом унитарного предприятия является руководитель, который назначается собственником имущества и ему подотчетен. Собственник имущества унитарного предприятия – физическое лицо вправе непосредственно осуществлять функции руководителя.

Организационно-управленческая структура ЧУП «Бытус-Компас» представлена на рисунке 2.1.

Рисунок 2.1- Организационная структура ЧУП «Бытус-Компас»

Примечание - Источник: собственная разработка на основе данных предприятия

Как видно из структурной схемы, в ЧУП «Бытус-Компас» структура управления является линейно-функциональной, т.е. является комбинацией линейной и функциональной структуры. Такой тип структуры характеризуется усложненным производством и взаимодействием с большим количеством институтов внешней среды. Основой этой схемы являются: кадры, бухгалтерия, склады, обслуживающее производство подразделения, осуществляющие в организации основную работу и обслуживающие их специальные функциональные подразделения и т.п.

Такая организация соединила в себе преимущества двух типов и это позволяет ей при соответствующих внешних условиях эффективно обслуживать интересы и цели развития. Ее достоинства:

- четкое разделение труда, как следствие - появление высококлассных специалистов;

- упрощение контроля за нижестоящими уровнями;

- высокая скоординированность действий;

- подбор кадров строго по деловым и профессиональным качествам;

- стимулирует деловую и профессиональную специализацию;

- исключает дублирование задач;

- уменьшает потребление ресурсов;

- улучшает координацию в функциональных подразделениях.

Но такой системе присущи и недостатки:

- отсутствие гибкости во взаимоотношениях с внешней средой и внутри организации;

- ухудшение взаимодействия, обмена информацией между подразделениями;

- большая ориентация подразделений на решение своих целей, нежели целей всей организации;

- увеличение цепи прохождения распоряжений руководителя.

При разработке структуры ЧУП «Бытус-Компас» было осуществлено деление организации по горизонтали на широкие блоки, соответствующие важнейшим направлениям деятельности: заместитель директора по экономике, заместитель директора по маркетингу, заместитель директора по производству, заместитель директора по кадрам.

Установлено соотношение полномочий различных должностей. При этом руководство устанавливает цель команд и производит дальнейшее деление на более мелкие организационные подразделения, чтобы более эффективно использовать специализацию и избежать перегрузки руководства.

Предприятие возглавляет директор, который организует всю работу предприятия и несет полную ответственность за его состояния и деятельность. Директор представляет предприятие во всех учреждениях и организациях, распоряжается имуществом предприятия, заключает договора, издает приказы по предприятию, в соответствии с трудовым законодательством принимает и увольняет работников, применяет меры поощрения и налагает взыскания на работников предприятия, открывает в банках счета предприятия.

Заместитель директора по маркетингу руководит работой сбытовой и маркетинговой служб предприятия, несет ответственность за выполнение сроков, выпуск высококачественной продукции, использование новейшей техники и технологии.

В задачи маркетингового отдела входят вопросы совершенствования выпускаемой продукции и оказываемых услуг, разработки новых видов услуг, внедрение в производство новейших достижений науки и техники, механизации и автоматизации производственных процессов, соблюдение установленной технологии и др.

Отдел сбыта обеспечивает контроль за сбытом продукции и услуг. Осуществляет контроль за комплексностью и качеством готовой продукции, разрабатывает предложение по предупреждению и уменьшению брака, организует контроль за качеством поступающего на предприятие сырья, материалов, полуфабрикатов и др. Качество продукции и услуг является определяющем в общей оценке результатов деятельности трудового коллектива.

Главный экономист, являющийся заместителем директора по экономическим вопросам, руководит работой по планированию и экономическому стимулированию на предприятии, повышению производительности труда, выявлению и использованию производственных резервов улучшению организации производства, труда и заработной платы. Ему подчиняется бухгалтерия и финансовый отдел, входящий в ее состав.

Финансовый отдел разрабатывает годовые, квартальные планы предприятия и отдельных цехов, контролирует их выполнение, определяет пути устранения недостатков, организует и совершенствует внутризаводское и внутрицеховое планирование, разрабатывает нормативы для образования фондов экономического стимулирования, ведет оперативный статистический учет, анализ показателей работы основных агрегатов, цехов, разрабатывает и представляет на утверждение проекты, цены на новую продукцию и услуги, изучает и внедряет передовой опыт в организации планово-экономической работы и др.

Отдел кадров обеспечивает комплектацию, учет и повышение квалификации персонала ЧУП «Бытус-Компас».

Кадровая служба предприятия представлена отделом кадров. Отдел кадров подчинен начальнику отдела кадров. Работа отдела кадров регламентирована Положением об отделе кадров ЧУП «Бытус-Компас». Основными функциями отдела кадров являются:

1) разработка текущих и перспективных планов комплектования предприятия кадрами;

2) формирование резерва управленческого персонала;

3) подготовка, обучение, переобучение, повышение квалификации работников;

4) учет личного состава работников всех категорий;

5) оформление документов для назначения пенсий;

6) контроль за расстановкой, и правильным использованием, руководителей и специалистов в подразделениях предприятия;

7) изучение работы с кадрами, причин текучести;

8) организация контроля за соблюдением трудовой дисциплины.

Основными задачами отдела являются: подбор, расстановка и воспитание кадров; изучение деловых и моральных качеств работников по их практической деятельности; создание резерва кадров для выдвижения на руководящие должности; учет кадров; обеспечение прав и гарантий работников предприятия.

Основными целями отдела кадров ЧУП «Бытус-Компас» являются:

- повышение конкурентоспособности предприятия в рыночных условиях;

- повышение эффективности производства и труда, достижение максимальной прибыли;

- обеспечение высокой социальной эффективности функционирования коллектива.

Несмотря на определение большинства функций, работа по этим направлениям практически не ведется. В основном осуществляется работа по оформлению приема, перевода и увольнения работников, учет личного состава. Ведется работа по выдаче справок, хранение и заполнение трудовых книжек; подготовка материалов для оформления пенсий.

В сложившемся коллективе велика социальная роль руководителя. Он является организатором деятельности данной социальной группы, представителем группы в ее внешних контактах и др.

Конкретные функции управленческого персонала включают:

- общее (линейное) руководство;

- оперативное управление;

- управление технологической и технической подготовкой производства;

- управление трудовыми ресурсами и социальным развитием коллектива.

В итоге можно сделать вывод, что в ЧУП «Бытус-Компас» управление построено по двухступенчатой схеме, при которой заместители подчиняются непосредственно руководителю хозяйства. При этом обеспечивается повышение оперативности, качества и экономичности управления. По характеру связей структура является линейно - функциональной, в которой по линии общего руководства каждый работник подчиняется только одному руководителю. Функциональным руководителям предоставлено право непосредственного решения вопросов, отнесенных к их компетенции. В данной структуре действует принцип единоначалия.

Анализ выполнения плана по реализации продукции проводится путем сопоставления объема реализации продукции в отчетном периоде к соответствующим планируемым показателям. Для оценки отклонения фактических показателей от плановых используются абсолютные отклонения и отклонения, выраженные в процентах от планового показателя.

Темпы роста объема реализации продукции, повышение ее качества непосредственно влияют на величину затрат, прибыль и рентабельность организации. Поэтому анализ данных показателей имеет большое значение для определения конечного результата деятельности организации.

Проведем сравнительный анализ динамики объемов производства и объемов реализации продукции ЧУП «Бытус-Компас» за 2011-2015 года (таблица 2.1).

Таблица 2.1 - Объемы производства и реализации продукции ЧУП «Бытус-Компас» в 2011-2015 годах

Примечание – Источник: собственная разработка

Представленная информация в таблице 2.1 показывает, что в анализируемом периоде объемы производства и объемы реализации продукции увеличиваются. В среднем за год объем реализации продукции возрастает к уровню предыдущего года в среднем на 20,3%, что обусловлено, преимущественно, ростом цен на продукцию. В то же время средний темп роста объема производства составляет 22,7%, что на 2,4 процентных пункта выше среднего годового увеличения объема реализации. Необходимо также отметить, что темпы роста производства значительно выше темпов роста реализации продукции, что свидетельствует о накоплении остатков нереализованной продукции на складах, а это, в свою очередь, негативно влияет на показатели финансового состояния организации.

2.2 Оценка имущества и источников его образования

Для оценки финансового состояния ЧУП «Бытус-Компас» в первую очередь дадим оценку имущественного состояния. Для этого проведем горизонтальный и вертикальный анализ актива бухгалтерского баланса. Посредством горизонтального анализа определяются тенденции изменения активов организации на основе расчета их абсолютного отклонения и темпов роста (снижения). Вертикальный анализ актива баланса позволяет оценить внутренние пропорции и закономерности изменения имущества организации на основе расчета удельных весов и их изменения.

В таблице 2.2 приведена структура и динамика активов ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг.

Таблица 2.2 - Структура и динамика активов ЧУП «Бытус-Компас» в разрезе их видов за 2013-2015 гг.

Окончание таблицы 2.2

Примечание – Источник: собственная разработка на основе данных предприятия

Показатели структурной динамики отражают долю участия каждого вида имущества в общем изменении совокупных активов. Их анализ позволяет сделать вывод о том, в какие активы вложены вновь привлеченные финансовые ресурсы или какие активы уменьшились за счет оттока финансовых ресурсов.

В ЧУП «Бытус-Компас» происходит увеличение в абсолютной сумме валюты бухгалтерского баланса на 82,0% в отчетном году по сравнению с 2013 годом и на 69,1% по сравнению с 2014 годом, что свидетельствует об увеличении хозяйственного оборота в организации.

В составе имущества на конец 2013 года мобильные средства составляли 3798 млн. руб., за 2014 год они увеличились на 77 млн. руб., а за 2015 год рост составил на 1042 млн. руб. или на 26,9%. И их удельный вес в стоимости активов организации уменьшился в 2015 году по сравнению с 2013 годом на 19,5 п. п., а по сравнению с 2014 годом на 16 п. п. И на конец 2015 год составили 48,2% в общей стоимости активов организации. Прирост актива указывает на расширение деятельности организации, но также может быть результатом инфляции. Прирост реального имущества произошел в основном за счет увеличения суммы основных средств организации.

Краткосрочные активы увеличиваются медленнее, нежели долгосрочные активы, так в 2015 году по сравнению с 2013 годом рост составил 29,5%, а по сравнению с 2014 годом 26,9%. Прирост краткосрочных активов обусловлен увеличением материально-производственных запасов и затрат, дебиторской задолженности, денежных средств.

Наибольшее приращение краткосрочных средств в 2015 году по сравнению с 2014 годом обеспечено увеличением суммы дебиторской задолженности на 489 млн. руб. или на 46,0%. Отметим, что доля так называемого банковского актива (денежные средства) увеличилась в 2015 году по сравнению с 2014 годом на 86 млн. руб. или на 58,9%, и удельный вес уменьшился на 0,13 п. п.

Рост долгосрочных активов вызван расширением материально-технической базы организации, переоценкой основных средств, увеличением остатков незавершенного строительства и оборудования к установке. Не смотря на достаточно большой абсолютный прирост долгосрочных и краткосрочных активов, их структура изменилась незначительно. Следовательно, существенного перераспределения средств не произошло.

В таблице 2.3 приведена структура и динамика пассивов ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг.

Таблица 2.3 – Структура и динамика источников формирования имущества ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг.

Примечание – Источник: собственная разработка на основе данных предприятия

Из данных таблицы 2.3 видно, что в структуре источников формирования имущества наибольший удельный вес занимает заемный капитал, так в 2013 году – 71,5%, в 2014 году – 71,4%, в 2015 году – 81,7%. Также можно отметить, что на протяжении анализируемого периода его доля увеличилась, так в 2015 году по сравнению с 2013 годом удельный вес в общем объеме валюты баланса увеличился на 10,2 п. п. Обращая внимание на такой рост заемных средств в организации, можно отметить все увеличивающуюся потребность в денежных средствах для организации деятельности предприятия.

Собственный капитал организации увеличился в 2015 году по сравнению с 2013 годом. Так, рост составил 16,9%, а по сравнению с 2014 годом – 8,5%. Обращая внимание на такой рост заемных средств в организации, можно отметить все увеличивающаяся потребность в денежных средствах для организации деятельности.

Анализ финансовой устойчивости

Далее определим финансовую независимость ЧУП «Бытус-Компас» по состоянию расчетов и покрытию денежными средствами кредиторской задолженности, результаты расчетов приведены в таблице 2.4.

Таблица 2.4 – Степень покрытия кредиторской задолженности денежными средствами и соотношение кредиторской и дебиторской задолженности ЧУП «Бытус-Компас» за 2014-2015 гг.

Примечание – Источник: собственная разработка на основе данных предприятия

Из данных таблицы 2.4 можно заметить, что в ЧУП «Бытус-Компас» существует превышение кредиторской задолженности над дебиторской в 2015 году на 3909 млн. руб. Кредиторская задолженность на конец 2015 года составила 8086 млн. руб.

Дебиторская задолженность на конец 2015 года составила 1552 млн. руб., что больше чем за 2014 год на 489 млн. руб. В 2014 году кредиторская задолженность не покрывалась денежными средствами ЧУП «Бытус-Компас» на 4031 млн. руб. и за 2015 год не покрытие в абсолютной сумме денежными средствами составило 7854 млн. руб.

Далее необходимо провести оценку платежеспособности ЧУП «Бытус-Компас». Платежеспособность ЧУП «Бытус-Компас» выражается в его способности своевременно производить платежи по своим срочным обязательствам. В процессе анализа платежеспособности ЧУП «Бытус-Компас» изучается текущая и перспективная платежеспособность. Текущая платежеспособность за отчетный период может быть определена по данным баланса путем сравнения суммы платежных средств со срочными обязательствами.

Для определения ликвидности баланса следует сопоставить итоги приведенных групп по активу и пассиву. Баланс считается абсолютно ликвидным, если:

А₁>П₁; А₃>П₃;

А₂>П₂; А₄<П₄.

Первые два неравенства характеризуют текущую ликвидность организации, а два последних – перспективную.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, с краткосрочными обязательствами по пассиву, которые группируются по степени срочности их погашения.

Рассмотрим соотношение этих групп активов и пассивов в таблице 2.5, что позволит установить тенденции изменения в структуре баланса и его ликвидности.

Таблица 2.5 – Группировка активов и пассивов по степени ликвидности баланса ЧУП «Бытус-Компас» за 2014-2015 г.

Окончание таблицы 2.4

Примечание – Источник: собственная разработка

Как показывают данные таблицы 2.5, баланс ЧУП «Бытус-Компас» на конец 2015 года не является ликвидным, поскольку не соблюдается ни одно из четырех неравенств, согласно которому баланс считается ликвидным, т.е. наиболее ликвидные активы в 2015 году (146 млн. руб. на начало года и 232 млн. руб. на конец года) во много раз не покрывают наиболее срочные обязательства (4177 млн. руб. на начало года и 8086 млн. руб. на конец года).

Неравенство четвертое также не соблюдается, что свидетельствует о превышении труднореализуемых активов над постоянными пассивами, и об отсутствии свободных собственных средствах для пополнения краткосрочных активов.

В ЧУП «Бытус-Компас» за период с 2013 года по 2015 годы сложился недостаток денежных средств для погашения наиболее срочных обязательств, поэтому требуется привлечение медленно реализуемых активов для погашения краткосрочных долгов. О скорости превращения активов в денежные средства для погашения краткосрочной задолженности свидетельствуют показатели абсолютной ликвидности, текущей и промежуточной ликвидности в таблице 2.6.

Таблица 2.6 – Показатели, характеризующие платежеспособность ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг. (на конец года)

Примечание – Источник: собственная разработка

Коэффициент текущей ликвидности в 2015 году составил 1,123 при оптимальном значении 1, но стоит отметить, что наблюдалось его значительное снижение. В 2013 и 2014 годах коэффициент текущей ликвидности соответственно составлял 0,606 и 0,921.

Таким образом, значение фактического коэффициента текущей ликвидности указывает на то, что ЧУП «Бытус-Компас» не в состоянии покрыть свои обязательства, и в данном случае платежеспособность нельзя назвать устойчивой.

Коэффициент абсолютной ликвидности на протяжении анализируемого периода ниже норматива, и необходимо отметить как отрицательный факт его снижение.

Коэффициент обеспеченности собственными краткосрочными средствами на протяжении анализируемого периода имеет отрицательное значение, и наблюдается значительное снижение в 2015 году по сравнению с 2013 годом. Это свидетельствует о том, что при формировании краткосрочных активов используются в большинстве заемные средства и они с каждым годом увеличиваются.

Фактический коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами ниже своего оптимального значения (0,85), по годам прослеживается тенденция его роста. То есть у ЧУП «Бытус-Компас» достаточно активов для того, чтобы покрыть все свои обязательства.

Финансовая устойчивость отражает такое состояние финансовых ресурсов, при котором организация, свободно маневрируя денежными средствами, способно путем эффективного их использования обеспечить бесперебойный процесс производства и реализации продукции, а также затраты по его расширению и обновлению.

В таблице 2.7 представлены показатели финансовой устойчивости ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг.

Таблица 2.7 – Показатели, характеризующие финансовую устойчивость ЧУП «Бытус-Компас» за 2013-2015 гг.

Окончание таблицы 2.6

Примечание – Источник: собственная разработка

Анализ таблицы 2.7 показал, что организация имела финансовую устойчивость в 2013 году, но к концу 2015 года она ушла от нормативных показателей, и наблюдалось незначительное снижение. Так наблюдается снижение коэффициента автономии в 2015 году по сравнению 2013 годом на 0,102, коэффициента соотношения долгосрочных активов и собственного капитала на 0,125, коэффициента маневренности собственных оборотных средств на 1,697. Динамика коэффициента соотношения собственных и заемных средств свидетельствует о падении финансовой устойчивости ЧУП «Бытус-Компас», так как на каждый рубль собственных средств на конец 2015 года приходилось 0,129 рублей заемных, причем выявлена тенденция повышения зависимости организации от привлеченных средств.

Коэффициент автономии важен как для инвесторов, так и для кредиторов организации, поскольку он характеризует долю средств, вложенных собственниками в общую стоимость имущества ЧУП «Бытус-Компас». Данные бухгалтерского баланса свидетельствуют о снижении значения коэффициента автономии за анализируемый период. Таким образом, можно сделать вывод о неблагоприятной финансовой ситуации в организации, так как собственникам принадлежит менее 18,3% стоимости имущества. В большинстве стран принято считать финансово-независимой организацию с удельным весом собственного капитала в общей сумме 50% и более; т.к. при этом, реализовав половину имущества, сформированную за счет собственных средств, организация сможет погасить свои долговые обязательства. В данном случае, значение коэффициента